იპოთეკური განაკვეთები იყოფა: დოლარში დაახლოებით 8%, ლარში დაახლოებით 12%
თებერვალში გავრცელებულმა ეროვნული ბანკის მონაცემების მიმოხილვამ, რომელიც GBC-მ გადმოსცა, უცხოურ ვალუტაში იპოთეკური სესხის საშუალო განაკვეთი დაახლოებით 8%-ად შეაფასა, ლარში კი 12.1%-ად. არარეზიდენტებმა დეკემბერში უცხოურ ვალუტაში დაახლოებით 220 იპოთეკური სესხი აიღეს, რაც დაახლოებით 40 მილიონი ლარის ეკვივალენტია. მთლიანი იპოთეკური პორტფელი 2026 წლის დასაწყისში 13.4 მილიარდი ლარი იყო, საიდანაც 9.3 მილიარდი ლარში გაცემული. მარტისთვის ლარის საშუალო განაკვეთი 11.88%-მდე დაეცა.
ოთხპროცენტიანი სხვაობა ორ ვალუტას შორის
თებერვლის მონაცემებით ორი ვალუტა სრულიად განსხვავებულად ფასდება: დაახლოებით 8% უცხოურ ვალუტაში და 12.1% ლარში. ეს უცხოელებისთვის მიცემული შეღავათი არ არის — ეს ბაზრის მიერ თითოეული ვალუტის რისკის შეფასებაა, და იაფი განაკვეთს თან მოჰყვება გაცვლითი კურსის რისკი. თუ შემოსავალი დოლარში ან ევროში გაქვს და იმავე ვალუტაში იღებ სესხს, დოლარის სესხი მართლაც იაფია. თუ შემოსავალი ლარშია, სესხი კი დოლარში, ოთხპროცენტიანი დანაზოგი კურსის ერთ ცუდ თვეში შეიძლება გაქრეს.
არარეზიდენტები სესხს იღებენ — და დოლარში იღებენ
დეკემბერში არარეზიდენტებზე დაახლოებით 220 უცხოურვალუტოვანი იპოთეკური სესხი გაიცა, დაახლოებით 40 მილიონი ლარის ეკვივალენტით. ეს ნამდვილი არხია და არა ხმა, თუმცა მცირეა 13.4 მილიარდიანი იპოთეკური პორტფელის ფონზე. პრაქტიკული დასკვნა საზღვარგარეთ მყოფი მყიდველისთვის: აქ სესხის აღება შესაძლებელია და სწორედ უცხოურვალუტოვანი პროდუქტია ის, რომელსაც არარეზიდენტების უმეტესობა იყენებს. ეს მასობრივი გზა არ არის: ქართული იპოთეკური დაკრედიტების უმეტესობა კვლავ ლარშია და რეზიდენტებზე, უცხოელი მყიდველების უმეტესობა კი ან ნაღდით იხდის, ან სამშობლოში იღებს დაფინანსებას.
ლარის განაკვეთი ეცემა, სესხები კი იზრდება
მარტისთვის ლარის იპოთეკური სესხის საშუალო განაკვეთი 11.88% იყო — წინა წელთან შედარებით დაახლოებით 1.45 პროცენტული პუნქტით ნაკლები, და პირველ კვარტალში დაკრედიტება მკვეთრად გაიზარდა: 12,835 სესხი 1.28 მილიარდი ლარის ოდენობით, რაც 2025 წლის იმავე კვარტალთან შედარებით მეხუთედით მეტი სესხი და მესამედით მეტი ფულია. საშუალო სესხი 89,500-დან 99,600 ლარამდე გაიზარდა. იაფი კრედიტი და უფრო დიდი სესხები ნაწილობრივ ხსნის, რატომ შენარჩუნდა გარიგებების მოცულობა ფასების ზრდის პარალელურად — და მიზეზია, რომ ფასების ინდექსი ყოველთვის იმ თვის დაფინანსების ფასთან ერთად წაიკითხო.
რა ჰკითხო ბანკს, სანამ გადაწყვეტ
განაკვეთები იცვლება, და ეს მთელი ბაზრის საშუალო მაჩვენებლებია და არა შეთავაზება კონკრეტული მსესხებლისთვის. ითხოვე განაკვეთი ორივე ვალუტაში ერთსა და იმავე ქონებაზე; იკითხე, ფიქსირებულია თუ მცურავი და რომელ ინდექსთან მიბმული; იკითხე, რა თანამონაწილეობას ითხოვს ბანკი არარეზიდენტისგან; და ითხოვე სრული ღირებულება — შეფასება, დაზღვევა და ვადაზე ადრე დაფარვის საკომისიო. შემდეგ შეადარე ეს პაკეტი იმას, რაც იმავე შენაძენის დაფინანსება საკუთარ ქვეყანაში დაგიჯდებოდა. სათაურის პროცენტი ყველაზე ადვილად მოსაგროვებელი რიცხვია და ყველაზე ნაკლებად ის, რაც გარიგების წარმატებას განსაზღვრავს.
დაწერილია ჩვენ მიერ ზემოთ მითითებული წყაროდან და არ წარმოადგენს საინვესტიციო, იურიდიულ ან საგადასახადო რჩევას. მაჩვენებლები და წესები იცვლება — მნიშვნელოვანი ინფორმაცია გადაამოწმეთ მოქმედებამდე.
